# Calculadora financiera

> La calculadora financiera resuelve la ecuación VA·(1+i)ⁿ + PAGO·[(1+i)ⁿ − 1] ÷ i + VF = 0. Con cuatro de las cinco variables (n, i, VA, PAGO y VF), la quinta sale al instante. Ejemplo: un crédito de $100,000 al 1% por periodo en 12 pagos iguales da un PAGO de $8,884.88. Admite pago al final o al inicio del periodo.

Fuente: https://www.calterix.com/es/calculadora/financiera/ · Actualizado el 06/11/2026 · es

## Cómo funciona la calculadora financiera

Toda operación con interés compuesto y pagos iguales cabe en una sola ecuación con cinco números. Tú ingresas cuatro y la calculadora despeja el quinto.

```
VA·(1+i)ⁿ + PAGO·(1+i·t)·[(1+i)ⁿ − 1] ÷ i + VF = 0
Con i = 0: VA + PAGO·n + VF = 0
```
t = 0 para pago al final del periodo y t = 1 para pago al inicio.

| Sigla | Significado | Ejemplo |
| --- | --- | --- |
| n | Número de periodos | 12 mensualidades |
| i (I/Y) | Tasa por periodo | 1% mensual |
| VA (PV) | Valor actual | $100,000 de crédito hoy |
| PAGO (PMT) | Pago periódico | $8,884.88 al mes |
| VF (FV) | Valor futuro | Saldo o pago final extra |

La pestaña **Crédito** trata deudas: recibes el VA y pagas mensualidades. La pestaña **Ahorro e inversión** trata de dinero guardado: depositas el VA y aportaciones y retiras el VF. Quien prefiere el formato con signos positivos y negativos de las calculadoras de bolsillo puede usar la [calculadora financiera HP 12C](https://www.calterix.com/es/calculadora/financiera/hp-12c/).

## Ejemplos resueltos

| Quiero saber | Datos | Resultado |
| --- | --- | --- |
| PAGO (mensualidad) | VA $100,000, i 1%, n 12 | $8,884.88 |
| PAGO al inicio del periodo | VA $100,000, i 1%, n 12 | $8,796.91 |
| VA (monto del crédito) | PAGO $8,884.88, i 1%, n 12 | $100,000.01 |
| VF (valor final) | VA $10,000, PAGO $2,000, i 1%, n 12 | $36,633.26 |
| n (plazo) | PAGO $5,000, VF $63,412.52, i 1% | 12 periodos |
| i (tasa) | VA $10,000, VF $12,100, n 2 | 10% por periodo |

Resultados calculados con la fórmula de arriba, sin impuestos ni comisiones.

La diferencia de $0.01 en el VA viene de redondear el pago a centavos. Para el interés compuesto sin pagos periódicos, usa la [calculadora de interés compuesto](https://www.calterix.com/es/calculadora/interes-compuesto/).

## Pago al final o al inicio

En el pago vencido (final del periodo), el primer pago cae un periodo después de contratar. En el pago anticipado (inicio), el primer pago se hace al momento, como un enganche igual a los demás. Cada pago anticipado genera un periodo más de intereses, así que el pago baja: los $8,884.88 pasan a $8,796.91, que es 8,884.88 ÷ 1.01.

Los créditos y préstamos suelen ser de pago vencido. Una renta pagada por adelantado y algunos planes de ahorro para el retiro son de pago anticipado.

## Errores comunes

- Mezclar unidades: tasa anual con plazo en meses. Convierte antes: 12% anual efectivo equivale a 0.9489% mensual, no a 1%.
- Confundir la tasa nominal del contrato con la efectiva. Usa la tasa efectiva con la misma periodicidad que los pagos.
- Ignorar comisiones, seguros e impuestos. La calculadora toma solo los intereses que ingresas, así que el costo total del crédito (en México, el CAT) puede ser mayor.
- Pedir el plazo o la tasa cuando el pago no cubre los intereses: la deuda nunca se salda y no existe solución.

> La tasa y el plazo no tienen fórmula cerrada en general. Para el plazo, la calculadora usa logaritmos. Para la tasa, busca numéricamente la raíz de la ecuación (bisección en rangos de 0.00001% a 1,000% por periodo), incluso en el caso especial de tasa cero.

## Preguntas frecuentes

### ¿Cómo se usa la calculadora financiera?

Elige la pestaña, selecciona lo que quieres calcular y llena los demás campos. Usa la tasa y el plazo en la misma unidad, por ejemplo interés mensual y plazo en meses.

### ¿Qué significan n, i, VA, PAGO y VF?

n es el número de periodos, i la tasa por periodo, VA el valor actual, PAGO el pago periódico y VF el valor futuro. Cuatro de ellos determinan el quinto.

### ¿Cómo calcular la mensualidad de un crédito?

Usa PAGO = VA × i ÷ (1 − (1 + i)⁻ⁿ). Para $100,000 al 1% mensual en 12 meses, la mensualidad es $8,884.88. En la pestaña Crédito, elige calcular el pago.

### ¿Cómo saber la tasa de interés de un crédito?

Ingresa el monto, el pago y el número de pagos en la pestaña Crédito y elige calcular la tasa. Un crédito de $100,000 en 12 pagos de $8,884.88 da cerca de 1% mensual.

### ¿Qué diferencia hay entre pago al final y al inicio del periodo?

Al final, el primer pago vence después de un periodo. Al inicio, vence al contratar y el pago baja, porque cada uno genera un periodo más de intereses.

### ¿Esta calculadora sustituye a la HP 12C?

Resuelve las mismas operaciones de flujo regular (n, i, VA, PAGO, VF), pero no maneja flujos irregulares como VPN o TIR. El modo con signos está en la [calculadora financiera HP 12C](https://www.calterix.com/es/calculadora/financiera/hp-12c/).